2018年“漲價潮”后,2019年的上半年,除日系以外,幾乎原廠和代理商都開始了“去庫存化”。而最近一段時間,被動元件的缺貨漲價消息頻頻被報道,引起了市場的關注……
隨著5G手機以及基站需求增多,最近一段時間,供應鏈陸續(xù)傳出消息稱,部分電容、電阻及電感等被動元件存在不同程度的缺貨或漲價的現象,國際電子商情上周也做了相關報道(厚膜電阻Q1漲價10-15%?國巨這樣回應)。
臺媒的報道指出,由于近期傳言芯片電阻因庫存銳減,需求訂單過多,導致泛國巨體系兩大“玩家”國巨和奇力新采取暫停接單與漲價的方式抑制訂單量。
報道稱,奇力新旗下旺詮針對大中華區(qū)代理商,全面停止厚膜電阻接單,國巨旗下通路商國益電子亦針對非直銷客戶,調漲電阻價格10~15%。有“臺灣芯片電阻二哥”之稱的大毅此前也針對特定規(guī)格調漲價格,雖然相關公司均強調僅針對局部客戶調漲,并非全面性、大規(guī)模,但因芯片電阻產業(yè)已經被高度整合,單國巨一家就擁有夠強大的話語權,因此美系外資券商3日出具的報告中指出,不排除大中華區(qū)市場有更大范圍價格上漲的可能性。
業(yè)界人士表示,導致供需失衡的原因,主要是因為陸廠缺工問題未解,各大電阻廠產能無法盡數開出,普遍維持70~75%稼動率,作為龍頭廠商的國巨雖然全球產能市占率達34%,但目前其稼動率也不到五成。
受到上述消息推動,國內被動元件廠商風華高科、順絡電子股價近期呈現上漲趨勢。
電容方面,自2019年Q4起,MLCC市況開始回溫,庫存水位降為70天健康水準,且訂單交期從原先的4-6周,延長到8周左右。因此,多家外資法人均預期,由于MLCC廠商生產持續(xù)維持紀律,產品交期拉長,因此明年第2季MLCC供應恐吃緊。
至于電感方面,去年11月時有媒體引述供應鏈人士的消息稱,受5G、物聯網、消費電子等需求的帶動,高頻電感產能缺口較大,供貨緊張。截至2019年11月,0201高頻電感供需缺口較大,村田電感的交期已經拉長到2-3個月,國內電感龍頭順絡電子的交期也已經拉長到3個月。
行業(yè)人士介紹,上述高頻電感缺貨主要是因為在需求激增,供貨緊張的行情下,日系村田等廠商把出貨主力集中在0105型號電感,沒有對需求較大的0201型號電感進行產能擴張,臺系廠商的0201型號電感出貨規(guī)模還比較小,所以造成了0201電感大缺貨,導致交期由原來的2-3周拉長到2-3個月。